30 лет «Финаму». Главные события 2005-2014 годов

В середине нулевых-первой половине десятых годов в России и в мире сформировалась ситуация в экономике, политике и на фондовом рынке, которая до сих пор влияет на происходящее. В начале десятилетия все активно развивалось, а затем случился кризис.

Finam.ru рассказывает о главных событиях 2005-2014 годов к 30-летнему юбилею «Финама».

Провал Европейской конституции

В нулевые Европа продолжала идти по пути интеграции, что привело к разработке странами-членами ЕС общеевропейской Конституции, работа над которой длилась три года. Документ был подписан в итоге представителями всех 25 государств, входящих в Евросоюз на тот момент. Конституция ЕС стала самой обширной в мире и должна была заменить все прежние учредительные акты ЕС. Однако жители некоторых европейских стран выступили против идеи общеевропейского единства. Для вступления Конституции ЕС в силу ее должны были ратифицировать все страны блока либо голосованием в парламенте, либо с помощью референдума. Десять государств решили провести референдум.

В мае-июне 2005 года жители Франции и Нидерландов, 54% и 60% соответственно, в ходе национальных референдумов проголосовали против принятия Конституции ЕС, из-за чего она так и не была ратифицирована и не вступила в силу.

Рост «Финама», российской экономики и ММВБ

В нулевые годы российская экономика и фондовый рынок активно росли. Так, в 2007 году индекс ММВБ вырос на 11,5%. В тот год российские фондовые индексы достигли исторических максимумов: ММВБ - 1969,91 пункта, РТС - 2359,85 пункта. При этом в августе индекс РТС испытал самое глубокое в 2007 году падение - на 3,52%, на что повлияла негативная ситуация на американском рынке.

В целом рост основных индексов отражал экономический рост страны. В 2007 году индекс ММВБ включал 30 ценных бумаг эмитентов, представляющих основные секторы российской экономики. По итогам года ВВП России увеличился на 7,6%. Дневной оборот сделок с ценными бумагами на ММВБ достиг 275,53 млрд рублей. Это максимальный показатель за предыдущие годы работы площадки. Общий объем торгов на российском фондовом рынке превысил $1,1 трлн.

Дела у «Финама» тоже шли отлично. Компания впервые в своей истории возглавила рейтинг крупнейших брокеров. Суммарный оборот «Финама» в 2007 году составил $130 043,88 млн.

Мировой финансовый кризис 2008 года

В 2008 году начался мировой финансовый кризис, получивший название Великая рецессия. По масштабу его сравнивали с Великой депрессией 1930-х годов. Начался кризис в США из-за коллапса на рынке недвижимости. Благодаря низким процентным ставкам многие американцы брали жилье в ипотеку, а банки выдавали кредиты даже заемщикам с высоким риском. В результате возник пузырь на рынке недвижимости, быстрый рост цен до уровня, значительно превышающего стоимость жилья, которое служило залогом по кредитам. В итоге американские кредитные организации начали банкротиться и грозили утянуть за собой мировую финансовую систему. В результате от последствий мирового кризиса многие страны восстанавливались вплоть до 2013 года.

Начало восстановления мировой экономики и рекордный рост торгов на ММВБ

После кризисного 2008-го российский фондовый рынок вновь находился на подъеме в 2009 году. Экономику России поддержали стремительно растущие цены на нефть. Так, с начала года мировая цена нефти российской марки Urals выросла более чем на 70% - с уровней $40 за баррель до $75.

В октябре 2009 года Международный валютный фонд (МВФ), заявил, что мировая экономика восстанавливается быстрее, чем ожидалось. По мнению его представителей, тенденция к росту возникла благодаря активному вмешательству властей различных государств и их антикризисной политике. Однако, по прогнозу МВФ, выход из кризиса ожидался медленным, а темпы роста еще долго не вернутся к докризисным уровням.

В июне 2009 года объем сделок с акциями на ММВБ достиг рекорда за все время существования рынка - 1,52 трлн рублей. В целом 2009 стал годом рекордного роста: общий объем торгов на бирже ММВБ составил 40,66 трлн рублей, индекс ММВБ вырос на 121%. Кроме того, возобновились размещения корпоративных облигаций. К концу 2009 года объем размещений превысил 1 трлн рублей, что на 87% больше, чем в 2008 году.

В 2009 году капитализация российского рынка акций увеличилась на 104% и составила $0,76 трлн.

В феврале 2009 года «Финам» представил инновационную платформу для мобильного трейдинга, не имевшую аналогов в России. Торговая платформа для мобильных устройств получила название «Мобильный трейдер».

В 2009 году «Финам» стал абсолютным лидером рейтинга «Крупнейшие брокеры России». Доля компании в общем объеме операций с акциями в режиме основных торгов и в режиме переговорных сделок на ММВБ и РТС, по данным агентства РБК.Рейтинг, достигла 18%.

Понижение кредитного рейтинга США

В августе 2011 года рейтинговое агентство Standard & Poor's впервые в истории лишило США максимального кредитного рейтинга, понизив его с "ААА" до "АА+". Понижение рейтинга США произошло через четыре дня после того, как Конгресс страны проголосовал за повышение потолка госдолга федерального правительства. Такое решение рейтингового агентства было раскритиковано со как стороны Демократической, так и Республиканской партий, а также экономистов и бизнесменов.

В результате правительство США начало расследование в отношении агентства S&P, подозревая его в обеспечении хорошего рейтинга нескольким ценным бумагам компаний, которые сыграли значительную роль в кризисе 2008 года. Через 18 дней после понижения кредитного рейтинга США было объявлено, что глава агентства S&P Девен Шарма покинет пост до конца 2011 года.

«Московская биржа», мировой прорыв «Роснефти», SPO Сбербанка

В июле 2012 года объединенная биржа ММВБ-РТС была переименована в ОАО «Московская биржа ММВБ-РТС». Новым сокращенным фирменным наименованием компании на русском языке - стало ОАО Московская Биржа, на английском языке - Moscow Exchange.

Одним из главных событий российского фондового рынка также стало SPO «Сбербанка», в ходе которого банк разместил 7,6% своих акций и привлек $5,2 млрд. Банк России продал свою долю акций «Сбербанка», сократив свое участие в его капитале до 50% + 1 акция. Президент России Путин тогда назвал сделку одной из самых прибыльных на российском рынке за последние 10 лет, а аналитики отметили, что SPO банка даст «зеленый свет» дальнейшей приватизации госактивов.

Однако самой громкой «сделкой года» в 2012-ом стало поглощение «Роснефтью» компании ТНК-ВР. Осенью 2012 года «Роснефть» подписала с британской ВР соглашение о приобретении ее 50%-ной доли. Российская компания также договорилась с консорциумом AAR о выкупе его доли в ТНК-ВР за $28 млрд, положив конец затянувшемуся корпоративному конфликту между акционерами ТНК. В общей сложности консолидация ТНК-ВР обошлась «Роснефти» примерно в $61 млрд. Благодаря поглощению ТНК-ВР компания получила мировое лидерство по добыче и запасам углеводородов.

Разрешение конфликта в «Норникеле», расширение бизнеса «Финама»

В 2012 году завершился один из крупнейших корпоративных конфликтов на российском рынке. В начале декабря 2012-го основные акционеры «Норникеля» - «РУСАЛ» Олега Дерипаски и «Интеррос» Владимира Потанина, а также Millhouse Capital Романа Абрамовича заключили мировое соглашение для улучшения корпоративного управления ГМК. Одним из условий прекращения многолетнего конфликта стала смена гендиректора "Норникеля". Вместо Владимира Стржалковского им стал Потанин. Кроме того, были стабилизированы дивидендные выплаты компании, а также продана компании Абрамовича часть акций ГМК и погашены все ее квазиказначейские акции. В результате этого соглашения доля «Интерроса» в «Норникеле» составила 30,3%, доля «РУСАЛа» - 27,8%, Millhouse - 5,87%.

В 2012 году «Финам» расширил географию бизнеса, начав предоставлять свои услуги в США, Европе, Азии. Тогда же «Финам» одним из первых российских брокеров предоставил клиентам доступ на валютный̆ рынок Московской биржи. Кроме того, трейдерам были представлены торговая платформа FinamTrade для смартфонов и планшетов на базе ОС Android и версия мобильной торговой платформы для пользователей iPhone и iPad.

Начало украинского конфликта, антироссийские санкции, падение рубля и цен на нефть

В 2014 году начались события, которые до сих пор оказывают значительное влияние на российскую экономику.

Так, в марте 2014 года произошло присоединение Крыма к России, а также начались боевые действия на территории Донецка и Луганска. С марта 2014 года США, ЕС и за ними другие западные страны начали постепенно вводить санкции в отношении России. В результате доступ российских государственных и частных компаний к мировому финансовому рынку оказался в значительной мере перекрыт. В 2014-ом Минфин оценил потери России в $40 млрд в год.

Кроме того, к концу 2014 года цены на нефть достигли минимальных значений с весны 2009 года - $56,5 за баррель марки Brent. При этом в пике, в июне 2014-го, цена «черного золота» достигала отметки $115 за баррель.

В декабре 2014 года произошли «черный понедельник» и «черный вторник», 15 и 16 декабря, когда рубль сначала обвалился на 8% до 64,45 и 78,87 рубля за доллар и евро, а на следующие день продолжил снижение до 79 и 98 рублей за доллар и евро соответственно. В 2014 году, по оценке агентства Bloomberg, рубль стал худшей валютой, потеряв 58% стоимости по отношению к доллару.

Кризис в экономике привел к росту инфляции в стране. По данным Минэкономразвития, по итогам 2014 года потребительская инфляция в России составила 11,4%.