3 акции трубопроводных компаний с ультравысокой доходностью, которые стоит купить за $1,000 и держать вечно

Ключевые моменты

Energy Transfer предлагает как высокий доход, так и сильный портфель проектов роста.

Enterprise является одной из самых стабильных акций в сфере трубопроводов.

Western Midstream имеет высокий доход и растущую возможность в области производимой воды.

Операторы трубопроводов с сильным денежным потоком, стабильными проектами роста и хорошо покрытыми выплатами могут стать основой доходного портфеля. Давайте рассмотрим три мастер-ограниченные партнерства (MLP), которые предлагают ультра-высокие доходы, надежные операции и стабильный рост. Для начала инвестирования в эти компании, $1,000 — отличная отправная точка. Но у них есть такой тип стабильных операций, который позволяет вам со временем также применять стратегию усреднения стоимости.

Energy Transfer — 7,6% доходности

Energy Transfer (NYSE: ET) вступает в следующую фазу роста с множеством проектов в своем портфеле. Компания недавно анонсировала трубопровод Desert Southwest стоимостью $5,3 миллиарда, проект, который будет транспортировать природный газ из бассейна Пермиан на рынки Аризоны и Нью-Мексико. Поддерживаемый долгосрочными контрактами, он станет частью расширяющейся сети Transwestern компании Energy Transfer и, как ожидается, будет запущен к концу 2029 года. Это дополнение к многопрофильному трубопроводу Hugh Brinson, который поможет обслуживать электростанции и центры обработки данных в Техасе.

Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас? Наша аналитическая команда только что раскрыла, что они считают 10 лучших акций для покупки прямо сейчас. Узнать больше »

Компания также продвигается в своем долгожданном проекте экспорта LNG в Lake Charles, имея партнерство с MidOcean Energy и заключив несколько сделок на отбор. Она все еще ищет больше партнеров по капиталу, прежде чем дать зеленый свет проекту, но она близка к этому. С примерно $5 миллиардов в капитальных затратах на рост (capex) в этом году — половина из которых направлена на проекты в области природного газа — Energy Transfer позиционирует себя для захвата растущего спроса как от экспорта LNG (сжиженного природного газа), так и от центров обработки данных с высоким потреблением энергии.

Тем временем ее финансовая основа надежна. Коэффициент задолженности находится на нижнем уровне целевого диапазона, а в прошлом квартале у нее был надежный коэффициент покрытия распределения 1,7x на основе ее распределяемого денежного потока (операционный денежный поток минус содержание). Руководство увеличивало распределение на протяжении 15 последовательных кварталов, включая недавнее увеличение на 3%, и ожидает роста на 3% до 5% в год в будущем. При почти 90% доходов до вычета процентов, налогов, износа и амортизации (EBITDA) в 2025 году от контрактов на основе сборов, это надежный источник дохода с большими возможностями роста.

Enterprise Products Partners — 7% доходности

Enterprise Products Partners (NYSE: EPD) — это определение надежной доходной акции. Компания увеличивает свои распределения на протяжении 26 последовательных лет, при этом имея сильный коэффициент покрытия и контролируя уровень задолженности. Около 80% денежного потока поступает от контрактов на основе сборов, многие из которых содержат условия take-or-pay и индексирования инфляции, что обеспечивает стабильность в любой энергетической среде.

Enterprise управляется консервативно, с уровнем задолженности чуть выше 3x и долгом, зафиксированным на среднем сроке 18 лет при ставке всего 4,7%. Она самостоятельно финансирует большую часть своего роста, избегая необходимости постоянного выпуска акций. Тем временем у нее был надежный коэффициент покрытия распределения 1,6x во втором квартале.

Компания также видит сильные возможности для роста. В этом году она планирует потратить от $4 миллиардов до $4,5 миллиардов на капитальные затраты на рост, что является значительным увеличением по сравнению с $1,6 миллиарда, которые она потратила в 2022 году. С большинством своих проектов роста, планируемых к запуску в этом году или в следующем, Enterprise должна начать видеть ускорение роста в следующем году. В целом, Enterprise предлагает надежный доход, стабильность и четкую перспективу для роста.

Western Midstream — 9,5% доходности

Western Midstream (NYSE: WES) предлагает самый высокий доход среди группы, но ее выплаты поддерживаются стабильными денежными потоками и дисциплинированным управлением. Компания поддерживается материнской компанией Occidental Petroleum, которая владеет более 40% партнерства. Western Midstream выигрывает от стратегического согласования с материнской компанией, так как ее контракты с Occidental сильно связаны с условиями обслуживания и минимальными обязательствами по объемам (MVC). Это дает ей высоко видимый поток денежных средств.

Компания также начинает наращивать рост, сосредоточив внимание на расширении своего бизнеса по производству воды. Ее два крупнейших проекта — система Pathfinder по производству воды, которая будет обрабатывать более 800,000 баррелей в день, когда она запустится в 2027 году, и расширение своего завода по переработке природного газа North Loving.

Western Midstream также недавно согласилась приобрести Aris Water Solutions (NYSE: ARIS) в сделке на сумму $2 миллиарда. Ожидается, что приобретение будет немедленно добавлять стоимость и принесет более 625,000 акров обязательств, значительные MVC и ожидаемые $40 миллионов в синергии затрат.

С финансовой точки зрения Western Midstream в хорошем состоянии с коэффициентом задолженности 2,9x. Руководство планирует поддерживать уровень задолженности на уровне около 3x, даже увеличивая расходы на рост, при этом сохраняя рост распределения в среднем на уровне средних однозначных чисел в долгосрочной перспективе. Однако оно стремится увеличить свою прибыльность быстрее, чем распределение, чтобы поддержать свой коэффициент покрытия распределения.

Western Midstream сочетает сильные активы, ясные драйверы роста, дисциплинированную стратегию распределения капитала и, что наиболее важно, очень высокую доходность, которая, безусловно, порадует любого инвестора, ориентированного на доход.

Стоит ли инвестировать $1,000 в Energy Transfer прямо сейчас?

Прежде чем покупать акции Energy Transfer, учтите следующее:

Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для покупки сейчас… и Energy Transfer не была среди них. 10 акций, которые вошли в этот список, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Учтите, когда Netflix попала в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 на момент нашей рекомендации, у вас было бы $663,630!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 на момент нашей рекомендации, у вас было бы $1,115,695!*

Теперь стоит отметить, что средняя общая доходность Stock Advisor составляет 1,071% — это значительно превышает 185% для S&P 500. Не упустите последний список из 10 лучших, доступный при вступлении в Stock Advisor.

*Доходность Stock Advisor на 13 августа 2025 года.

Geoffrey Seiler имеет позиции в Energy Transfer, Enterprise Products Partners и Western Midstream Partners. Motley Fool рекомендует Enterprise Products Partners и Occidental Petroleum. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод