2 акции электросетей для покупки на фоне растущего спроса на искусственный интеллект (AI), который приводит к увеличению спроса на электроэнергию.

Основные моменты

Электрическая сеть в США и некоторых других странах нуждается в значительном обновлении и расширении, чтобы поддерживать растущий спрос на электроэнергию, связанный с ИИ.

GE Vernova и Quanta Services хорошо позиционированы, чтобы продолжать получать прибыль от обновления и расширения электрической сети.

Спрос на возможности искусственного интеллекта (ИИ) стремительно растет. Компании быстро строят все больше и больше центров обработки данных для обучения ИИ-моделей и развертывания ИИ-приложений. Этот процесс, похоже, будет продолжаться многие годы, поскольку компании стремятся выйти за рамки генеративного ИИ и достичь искусственного суперintelligence.

Этот рост должен значительно поднять акции лидера в области ИИ-микросхем и инфраструктуры Nvidia (NASDAQ: NVDA). Но Nvidia не будет единственным победителем.

Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас? Наша аналитическая команда только что раскрыла, что они считают 10 лучших акций для покупки прямо сейчас, когда вы присоединяетесь к Stock Advisor. См. акции »

Для питания этих центров обработки данных ИИ требуется огромное количество электроэнергии. Электрические сети в Соединенных Штатах и некоторых других странах должны быть значительно обновлены и расширены, чтобы поддерживать растущий спрос на электроэнергию, связанный с ИИ. Этот факт сильно поддерживает долгосрочную инвестиционную стратегию для акций, связанных с электрическими сетями.

Сделка Nvidia-OpenAI на $100 миллиардов, 10+ гигаватт

В конце прошлого месяца Nvidia объявила, что инвестирует до $100 миллиардов в OpenAI, разработчика ИИ-моделей, наиболее известного своим чат-ботом ChatGPT.

Компании планируют "развернуть как минимум 10 гигаватт систем Nvidia для следующего поколения ИИ-инфраструктуры OpenAI, чтобы обучать и запускать следующее поколение моделей на пути к развертыванию суперintelligence," согласно пресс-релизу. [Выделения мои.]

Постановка 10 гигаватт электроэнергии в контексте

Вот несколько статистических данных, чтобы поставить 10 гигаватт электроэнергии в контекст:

Средний спрос на электроэнергию в Нью-Йорке составляет около 6,5 гигаватт, а его пик летом составляет примерно 10–11 гигаватт.

10 крупных ядерных реакторов имеют мощность около 10 гигаватт.

Что такое электрическая сеть?

Электрическая сеть - это взаимосвязанная сеть, которая имеет три основных этапа. Это включает в себя генерацию электроэнергии из различных источников (возобновляемые источники, ископаемое топливо и ядерная энергия) до высоковольтных линий передачи, которые передают электроэнергию на большие расстояния, до низковольтных распределительных линий, которые доставляют электроэнергию в дома и предприятия.

Регулируемые электрические компании обычно участвуют на всех этапах. Многие другие компании вовлечены в один или несколько этапов электрической сети - и эти компании являются фокусом данной статьи. Некоторые занимаются проектированием и инженерией, некоторые производят компоненты сети, а некоторые устанавливают компоненты сети.

2 лучшие акции электрических сетей для покупки

Компании перечислены в порядке убывания размера на основе рыночной капитализации.

Компания

Рыночная капитализация

Прогнозируемый P/E

Ожидаемый ежегодный рост EPS на 5 лет по версии Уолл-стрит

Возврат с начала года 2025

10-летний возврат

GE Vernova (NYSE: GEV)

$162 миллиарда

50.6

N/A. 66.2% в следующем году.

81.1%

N/A. Увеличилась на 354% с момента начала торгов в апреле 2024 года.

Индекс S&P 500

--

--

--

15.3%

310%

Источники данных: Yahoo! Finance, finviz и YCharts. P/E = коэффициент цена/прибыль. EPS = прибыль на акцию. YTD = с начала года. Данные на пятницу, 3 октября 2025 года.

GE Vernova и Quanta выплачивают очень маленькие дивиденды, которые в настоящее время составляют около 0.16% и 0.10% соответственно.

GE Vernova

GE Vernova была образована в апреле 2024 года, когда General Electric завершила разделение на три отдельные компании. GE Vernova - это глобальная компания, сосредоточенная на энергетике, с тремя операционными сегментами: электроэнергия, ветер и электрификация.

Энергетический бизнес охватывает газ, гидроэлектрическую, ядерную и паровую энергию. Ветровой бизнес производит ветровые турбины и устанавливает наземные и морские ветряные фермы. Бизнес электрификации предоставляет решения для сетей, преобразования энергии и хранения.

GE Vernova является лидером (игра слов) в отрасли, о чем свидетельствует эта статистика: около 25% мировой электроэнергии вырабатывается ее клиентами с использованием ее технологий, согласно компании. Размер компании должен обеспечить ее дальнейшую выгоду от эффекта масштаба.

В первой половине 2025 года выручка GE Vernova выросла на 11% по сравнению с прошлым годом и составила $17.1 миллиарда. Рост был обусловлен бизнесом электрификации, выручка которого выросла на 19% до $4.1 миллиарда. Выручка ветрового сегмента увеличилась на 11% до $4.1 миллиарда, а выручка электроэнергетического бизнеса возросла на 8% до $9.2 миллиарда.

Чистая прибыль по стандартам общепринятого бухгалтерского учета (GAAP) снизилась на 36% до $756 миллионов. Однако, на скорректированной основе (которая является более подходящей метрикой для оценки операционной деятельности, поскольку исключает разовые статьи), прибыль до вычета процентов, налогов, амортизации и амортизации (EBITDA) выросла на 72% до $1.23 миллиарда. Скорректированная органическая EBITDA выросла на 39% до $1.18 миллиарда. (Эта метрика исключает приобретения и продажи, произведенные за последний год, и влияние операций с иностранной валютой.)

Спрос на продукты и услуги GE Vernova высок. Во втором квартале она увеличила свой портфель заказов более чем на $5 миллиардов по сравнению с первым кварталом. Общий портфель заказов составляет $129 миллиардов.

С учетом прогнозируемого коэффициента цена/прибыль (P/E) 50.6 акции GE Vernova разумно оценены для компании, которую Уолл-стрит ожидает увидеть с ростом прибыли на колоссальные 66.2% в следующем году.

Quanta Services

Quanta - это подрядчик, который предоставляет услуги, включая проектирование, установку, ремонт и обслуживание энергетической и коммуникационной инфраструктуры. У компании есть два отчетных сегмента: решения для электрической инфраструктуры (electric) и решения для подземной утилиты и инфраструктуры (underground and infrastructure). Она работает в США, Канаде и некоторых других международных рынках.

В первой половине 2025 года выручка Quanta выросла на 22% по сравнению с прошлым годом и составила $13.0 миллиарда. Выручка электрического сегмента увеличилась на 24% до $10.4 миллиарда, а выручка сегмента подземной и инфраструктурной работы поднялась на 17% до $2.6 миллиарда. Рост прибыли также был значительным, чистая прибыль по GAAP увеличилась на 22% до $374 миллионов, что привело к росту прибыли на акцию (EPS) на 20% до $2.47.

Спрос на услуги компании высок. Она завершила второй квартал с общим портфелем заказов в $35.8 миллиарда.

Quanta добилась значительной победы в контракте во втором квартале. Она была выбрана компанией Idaho Power - дочерней компанией IDACORP - для проекта Boardman to Hemingway High-Voltage Electric Transmission Project. Этот проект включает новую линию электропередачи мощностью 500 киловатт протяженностью примерно 300 миль, проходящей от восточного Орегона до юго-западного Айдахо. Quanta предоставит решения в области проектирования, инженерии, закупок, экологии и строительства. Этот проект предназначен для доставки до 1,000 мегаватт (или 1 гигаватт) двунаправленной мощности.

С прогнозируемым P/E 33.4 акции Quanta немного дорогие для компании, которую Уолл-стрит ожидает увидеть с ростом прибыли в среднем на 16.9% в год в течение следующих пяти лет. Но инвесторы должны быть готовы платить за качество. Более того, мне кажется, что Уолл-стрит может недооценивать потенциал роста прибыли Quanta.

В кратце, электрическая сеть должна быть значительно обновлена и расширена, чтобы поддерживать растущий спрос на электроэнергию, связанный с ИИ. И акции определенных компаний, выполняющих эту работу, должны стать привлекательными долгосрочными инвестициями.

Стоит ли инвестировать $1,000 в GE Vernova прямо сейчас?

Прежде чем покупать акции GE Vernova, учтите следующее:

Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что выявила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов для покупки сейчас… и GE Vernova не была среди них. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.

Вспомните, когда Netflix попала в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $621,976!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашей рекомендации, у вас было бы $1,150,085!*

Теперь стоит отметить, что общий средний доход Stock Advisor составляет 1,058% — это значительно превышает рынок по сравнению с 191% для S&P 500. Не упустите последний список из 10 лучших, доступный при присоединении к Stock Advisor.

*Возврат Stock Advisor на 29 сентября 2025 года

Бет Маккенна имеет акции Nvidia. Motley Fool имеет акции и рекомендует Nvidia и Quanta Services. Motley Fool рекомендует GE Vernova. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод