19 декабря опционы теперь доступны для AvalonBay Communities (AVB)

Инвесторы компании AvalonBay Communities, Inc. (Тикер: AVB) увидели, что сегодня началась торговля новыми опционами с истечением 19 декабря. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов AVB для новых контрактов с истечением 19 декабря и выделила один пут- и один колл-контракт, представляющие особый интерес. Пут-контракт с ценой страйка $155,00 имеет текущую заявку в 45 центов. Если инвестор решит продать этот пут-контракт, он обязуется купить акции по $155,00, но также получит премию, что снизит базу затрат на акции до $154,55 (без учета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций AVB, это может представлять привлекательную альтернативу покупке по $183,67 за акцию сегодня. Поскольку цена страйка в $155,00 представляет собой приблизительную 16% скидку от текущей торговой цены акций (другими словами, она находится вне денег на этот процент), существует также вероятность того, что пут-контракт истечет бесполезным. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) указывают на то, что текущая вероятность этого составляет 90%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, публикуя таблицу этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет бесполезным, премия составит 0,29% доходности от денежного обязательства или 1,65% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost. Ниже представлена таблица, показывающая историю торгов за последние двенадцать месяцев для AvalonBay Communities, Inc., и выделяющая зеленым цветом, где находится цена страйка $155,00 относительно этой истории:

Переходя к стороне колл-опционов, колл-контракт с ценой страйка $185,00 имеет текущую заявку в $4,90. Если инвестор решит купить акции AVB по текущей цене $183,67 за акцию и затем продаст этот колл-контракт как "покрытый колл", он обязуется продать акции по $185,00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это приведет к общей доходности (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 3,39%, если акции будут выкуплены по истечении 19 декабря (до вычета комиссий брокера). Конечно, большая часть потенциального роста может остаться на столе, если акции AVB действительно подскочат, поэтому важно изучать историю торгов за последние двенадцать месяцев для AvalonBay Communities, Inc., а также исследовать бизнес-фундаментальные показатели. Ниже представлена таблица, показывающая историю торгов AVB за последние двенадцать месяцев, с выделением цены страйка $185,00 красным цветом:

Учитывая, что цена страйка в $185,00 представляет собой приблизительно 1% премии к текущей торговой цене акций (другими словами, она находится вне денег на этот процент), также существует вероятность того, что контракт покрытого колла истечет бесполезным, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие параметры и подразумеваемые греческие параметры) указывают на то, что текущая вероятность этого составляет 51%. На нашем сайте, на странице деталей контракта для этого контракта, Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы с течением времени, чтобы увидеть, как они изменяются, и публиковать таблицу этих данных (история торгов опционного контракта также будет отображаться в виде графика). Если контракт покрытого колла истечет бесполезным, премия составит 2,67% дополнительной доходности для инвестора или 15,21% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost. Подразумеваемая волатильность в примере пут-контракта составляет 28%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл-контракта составляет 24%. Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 торговых дней и сегодняшнюю цену $183,67) на уровне 23%. Для получения дополнительных идей по контрактам пут и колл, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com. Также смотрите: Исторический коэффициент P/E Helen Of Troy, доходность CUE с начала года, цепочка опционов PYPT. Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Источник nasdaq.com, автоматический перевод