еще
Звонок с сайта Контакт-центр Клиентская поддержка Голосовой трейдинг Банковские карты Чат Форма обратной связи Связаться с пресс-службой
*1945
Бесплатно по РФ для МТС, Билайн, МегаФон и Tele2
Звонок с сайта  
  • Про рынок
  • Брокерские услуги
  • Банк
  • Управление активами
  • Форекс
  • Обучение
  • О компании

Меню

 
 

Утреннее обозрение: 20.07.2020

(выходит ежедневно в 9:45 утра мск.)

Хотите всегда и везде быть в курсе событий? Но у вас нет времени на поиск информации? Подпишитесь на рассылку «Утреннего обзора» и получайте только актуальную информацию в удобном виде! Подписаться


Сегодня в выпуске:



Мировые рынки


18.07Dow Jones- 0,23%  26677,38  
17.07NASDAQ+ 0,28%  10503,19  
17.07S&P500+ 0,28%  3224,73  
17.07DAX+ 0,35%  12919,61  
17.07FTSE-100+ 0,63%  6290,30  
17.07CAC-40- 0,31%  5069,42  
20.07Nikkei-225+ 0,07%  22713,06  
20.07Kospi- 0,14%  2198,20  
20.07SSE+ 2,83%  3305,17  
17.07Bovespa+ 2,32%  102888,25  
17.07Merval+ 0,51%  45475,24  
  Российский рынок акций:
20.07MICEX0,00%  2774,79  
20.07RTSI0,00%  1216,17  
  Курс ЦБ:
18.07Доллар+ 0,6779%  71,7139  
18.07Евро+ 0,5543%  81,6821  
  Форекс:
20.07EUR/RUB+ 0,08%  82,1933  
20.07USD/RUB- 0,18%  71,7570  
20.07EUR/CHF+ 0,37%  1,0766  
20.07EUR/JPY+ 0,51%  122,8990  
20.07EUR/USD+ 0,32%  1,1462  
20.07GBP/USD- 0,13%  1,2551  
  Нефть:
20.07Brent- 0,81%  42,79  
20.07Light- 0,79%  40,43  
  Металлы:
20.07Золото+ 0,06%  1811,00  
20.07Серебро- 0,07%  19,7500  
20.07Никель0,00%  13220  
20.07Алюминий0,00%  1661,50  
 










Российский рынок: акции

Итоги торгов ММВБ, 20 июля 2020 г.

Эмитент Open Max Min Close Сделки Объем, руб. Close (pr) Chng
ВТБ ао 0,034785 0,037135 0,034650 0,037100 107887740000 3 886 984 822,8 0,034800 + 6,609%
ГАЗПРОМ ао 184,67 188,41 183,88 188,36 30010590 5 597 336 369 184,65 + 2,009%
ГМКНорНик 18344 18464 18142 18394 227889 4 180 255 990 18350 + 0,240%
Газпрнефть 317,40 320,90 316,15 317,50 1456010 463 965 530 317,15 + 0,110%
ЛУКОЙЛ 4944,0 4970,0 4910,0 4937,0 851859 4 201 823 082 4946,5 - 0,192%
МТС-ао 321,30 322,90 320,20 322,75 2328770 749 728 189,5 321,55 + 0,373%
НЛМК ао 137,60 139,26 136,68 138,48 2268010 313 247 827,8 137,74 + 0,537%
Новатэк ао 1085,0 1100,0 1076,6 1094,0 880848 960 410 493,4 1086,8 + 0,662%
Полюс 13242,0 13426,0 13121,5 13342,0 144342 1 918 734 635 13225,0 + 0,885%
Роснефть 359,35 361,65 355,90 361,35 3789860 1 360 254 618,5 359,85 + 0,417%
Ростел -ап 81,35 82,20 80,90 81,90 332700 27 148 009,5 81,20 + 0,862%
РусГидро 0,7548 0,7820 0,7494 0,7745 782248000 600 476 313,6 0,7550 + 2,583%
Сбербанк 210,27 214,48 209,08 213,89 44482520 9 403 515 532,4 210,81 + 1,461%
Сбербанк-п 195,10 197,90 193,52 197,74 6690790 1 305 747 218,1 195,19 + 1,306%
СевСт-ао 878,6 887,6 874,0 887,6 750426 661 182 329,4 878,2 + 1,070%
Сургнфгз 36,730 37,365 36,585 37,225 20796700 769 896 849,5 36,845 + 1,031%
Сургнфгз-п 36,120 36,390 35,970 36,280 13806400 500 091 458 36,220 + 0,166%
Татнфт 3ао 549,8 556,4 546,4 554,9 2273294 1 256 656 414,4 550,9 + 0,726%
Транснф ап 133600 134150 133400 134150 1654 221 227 350 133550 + 0,449%



Комментарии и прогноз по акциям. Россия (на 20 июля 2020 г.)





Коренев Алексей, ГК "ФИНАМ" (аналитик отдела анализа акций)

Российские фондовые рынки не смогли продемонстрировать на ушедшей неделе хороших результатов. Инвесторы обеспокоены крайне слабыми данными по динамике российского промышленного производства и неважными данными по рынку труда: просадка там оказалась глубже, чем ожидали, а восстановления пока не наблюдается – российская промышленность застряла в этой яме, не находя драйверов для преодоления негативных влияющих факторов.

С другой стороны, на российском рынке продолжают играть важную роль дивидендные истории – отнюдь не все корпорации отказались от выплаты дивидендов из-за пандемии и снижения операционных и финансовых компаний. Так что отдельные бумаги за прошедшие дни сумели показать неплохую динамику. В целом же "рублевый" индекс МосБиржи за неделю снизился  с 2800,94 п. до 2774,79 п., потеряв 0,93%, а вот "долларовый" РТС за счет заметного ослабления рубля потерял 2,36%, упав с 1245,55 п. до 1216,17 п.

Индекс МосБиржи

"Единый счет" стал еще глобальнее: АО "ФИНАМ" открыло прямо доступ к NYSE и NASDAQ по российским законам! Революционны тариф на биржах США — всего от $0,0025 за акцию. Открыть счет ONLINE .



Комментарии и прогноз по акциям. США (на 20 июля 2020 г.)



Симонян Дмитрий, ГК "ФИНАМ" (ведущий специалист отдела анализа мировых рынков)

В пятницу, 17 июля, торги на фондовых площадках США проходили на фоне ряда макроэкономических данных, отразивших изменения в покупательском настрое американцев и темпы строительства новых домов.

Опубликованные статистические результаты выглядели неоднозначно. Разочарование вызвал предварительный индекс потребительского доверия Мичиганского университета, который опустился в июле до 73.2 пунктов с 78.1 пунктов в июне при ожидавшемся повышении до 79.0 пунктов. Определенное ухудшение потребительского настроя американцев, по-видимому, отражает их тревожные опасения в связи с новой волной коронавирусной инфекции во многих штатах, где уже значительно ослабили ограничения после казалось бы достигнутых успехов в борьбе с коварным недугом. Причем наблюдающиеся в последнее время масштабы бедствия в целом по стране почти вдвое превышают те цифры, которые фиксировались (как тогда предполагалось на пике заболеваемости) в конце апреля.

Порадовало же то, что объем строительства новых жилых объектов в июне вырос до 1.186 млн в годовой экстраполяции с пересмотренного до 1.011 млн с 0.974 млн значения в мае, превзойдя спрогнозированные 1.169 млн. При этом число выданных разрешений на строительство домов в июне увеличилось до 1.241 млн (ожидалось 1.290 млн) с 1.216 млн в предыдущем месяце.

При наличии разноречивых макроэкономических данных торги на биржах в пятницу проходили довольно волатильно. Определенную поддержку фондовому рынку оказало то обстоятельство, что Белый дом и Конгресс намерены обсудить новый пакет антикризисных финансовых мер в поддержку бизнеса и населения. Действие предыдущего, включавшего в себя увеличенный размер пособий по безработице, завершается в конце июля и поскольку ситуация в экономике по-прежнему отнюдь не благостная, власти по всей вероятности предпримут очередные шаги по ее финансовому стимулированию. Эти радующие инвесторов перспективы помогли индексам S&P 500 и Nasdaq финишировать в умеренном плюсе, чего не смог добиться индекс Dow Jones.  Несколько иначе выглядел расклад по итогам прошедшей недели, принесшей неудачу только лишь индексу Nasdaq.

Индекс Dow Jones industrial average снизился на 62.76 пунктов или 0.23% до 26671.95 пунктов, рост за неделю составил 2.3%. Индекс Standard & Poor's 500 повысился на 9.16 пунктов или 0.28%, закрывшись на уровне 3224.73 пунктов и прибавив в течение недели 1.25%. Индекс Nasdaq Composite повысился на 29.36 пунктов или 0.28% до значения 10503.19 пунктов, проигрыш за неделю составил 1.1%.

В высшем дивизионе американской экономики Тор-30 в "красной" зоне финишировало большинство компаний (17). Наиболее пострадавшими по итогам торгов оказались финансовый столп JPMorgan Chase (-1.85%), лидер энергетической отрасли Exxon mobil (-1.72%) и флагман авиационной промышленности Boeing (-1.70%). Лучшего же результата в составе "голубых фишек" добились один из ведущих представителей высокотехнологичного сектора Cisco Systems (+2.12%), гигант фармацевтической отрасли Pfizer (+1.83%), а также крупнейший производитель микроэлектронной техники Intel (+1.45%).

Специализирующаяся на применении клеточных технологий в инновационных методах лечения компания Berkeley Lights в дебютный день публичной торговли на фондовой бирже NASDAQ взлетела на 197.5% по сравнению с первоначальной ценой предложения в 22 доллара за акцию.

Одна из крупнейших американских компаний в сфере грузоперевозок Hunt Transport Services прибавила 3.2%, отчитавшись о большей, чем предсказывалось на Уолл-стрит, квартальной прибыли.

Онлайновый сервис по размещению заявок на кредитование с целью последующего их рассмотрения различными финансовыми структурами LendingTree приобрел 2.3%, улучшив целевой годовой финансовый прогноз.

Крупнейший оператор круизных линий Carnival потерял 2.0% после того, как Центры по контролю и профилактике заболеваний США продлили запрет на организованный морской туризм до конца сентября этого года в связи с новой волной коронавируса.

Банковский холдинг Regions Financial, осуществляющий финансовую деятельность преимущественно на юго-западе США, опустился на 4.4%, зафиксировав ощутимые убытки по итогам 2-го квартала.

Цена на фьючерсы на золото с поставкой в августе по итогам торгов на COMEX повысилась на 9.70 долларов или 0.5% до значения 1810.00 долларов за тройскую унцию.

Золото прибавило в цене в результате ослабления доллара в отношении всех конкурирующих резервных валют, главным образом против швейцарского франка и евро. Пятничный результат полностью повторился в суммарном выигрыше драгметалла по итогам 6-й подряд успешной недели.

Цена на фьючерсы на нефть марки Light с поставкой в августе по итогам торгов на NYMEX снизилась на 16 центов или 0.4% до уровня 40.59 долларов за баррель.

Нефть немного подешевела в связи с тревожным ростом числа заболеваний COVID-19 как в различных регионах США, так и во многих других странах. Это может опять привести к введению жестких карантинных мер с негативными последствиями для экономической активности, что вызовет сокращение потребности в энергоносителях. Однако в целом за неделю стоимость "черного золота" все же повысилась на 0.1%.

"Единый счет" от АО "ФИНАМ": теперь и Америка! Единая ставка за маржинальную торговлю, торговля под обеспечение ценными бумагами, открытие счета всего от 30 000 руб. Подробнее>>.



Комментарии и прогноз по акциям. Европа (на 20 июля 2020 г.)



Аседова Наталия, ГК "ФИНАМ" (ведущий аналитик отдела анализа акций)

В пятницу, 20 июля, ключевые фондовые индексы европейского региона завершили торги на смешанной территории. Инвесторы продолжали оценивать итоги заседания ЕЦБ, которое состоялось в четверг, а также следили за известиями с первого дня саммита ЕС, в рамках которого обсуждался семилетний бюджет и посткризисный план восстановления экономики. Заметим, что переговоры продолжились и в минувшие выходные, и пока участникам саммита так и не удалось согласовать бюджет.

Предполагается, что новый бюджетный план составит 1,85 трлн евро, а также будет создан фонд восстановления экономки ЕС на сумму 750 млрд евро. Процесс переговоров усложняется требованиями лидеров Австрии, Дании, Норвегии и Швеции, которые настаивают на жестком контроле за расходами оказываемой помощи, а также на проведении экономических реформ в наиболее пострадавших от пандемии странах, таких как Испания и Италия.

Сезон корпоративных отчетностей начинает набирать обороты, финансовые результаты компаний также не остаются без внимания инвесторов. Что касается статистики, то индекс потребительских цен в еврозоне (по окончательным данным) увеличился в июне на 0,3% м/м и 0,3% г/г, что совпало с прогнозами аналитиков.

По итогам сессии британский индекс FTSE 100 продвинулся на 0,63%, французский CAC 40 стал легче на 0,31%, а немецкий DAX ушел в плюс на 0,35%. Региональный индикатор STXE 600 увеличился, в свою очередь, на 0,16%, закрывшись на уровне 372,71 пункта.

Шведская компания оборонного сектора Saab зафиксировала 20%-ный рост чистой прибыли в минувшем квартале благодаря увеличению продаж и объема заказов. Как следствие, рыночная капитализация компании возросла на 7,05%.

Тем временем, бумаги шведского производителя телекоммуникационного оборудования Ericsson закрылись в плюсе на 11,28% благодаря повышению чистой прибыли и продаж во втором квартале. Примечательно, что оба показателя превзошли средние ожидания аналитиков.

Немецкий автопроизводитель Daimler добавил в свой актив 4,5% ввиду заявлений о том, что, по предварительным данным, операционный убыток во втором квартале оказался ниже прогнозов. Заметим, что компания также сообщила о намерении остановить производство седанов Mercedes-Benz С-класса в США и А-класса в Мексике в рамках программы по сокращению расходов.

Удачно сложилась сессия для крупнейшей в Швеции телекоммуникационной фирмы Telia, акции которой подорожали на 1,48% на фоне более высоких, нежели прогнозировали аналитики, продаж в минувшем квартале.

Среди аутсайдеров торгов оказалась International Consolidated Airlines Group (IAG), убавившая из своего актива 2,32% после того, как входящая в группу авиакомпания British Airways заявила, что откажется от всех широкофюзеляжных самолетов Boeing 747-400 на четыре года раньше, чем планировалось ранее.

Мысли глобальнее с "Единым счетом": Америка стала ближе! Специальный тариф для торговли на фондовом рынке США – всего от $0,0025 за акцию! Подробнее>>.




Рынок облигаций


17.07Индекс корп обл MOEX CBICP- 0,03%  97,540
17.07Индекс мун обл MOEX MBICP- 0,05%  102,500
17.07Индекс гос обл RGBI+ 0,06%  155,540

Ковалев Алексей, ГК "ФИНАМ" (аналитик отдела макроэкономического анализа)

Обзор российского рынка. Российские суверенные евробонды провели неплохую неделю, скинув в доходности вдоль кривой 6 б. п. Другие крупные ЕМ выглядели лучше. Впрочем, стоит заметить, что в последнее время российские займы демонстрируют гораздо более низкую волатильность, чем их аналоги в сегменте развивающихся экономик.


В корпоративном сегменте установилось летнее затишье. Фактически в цене изменяется около 20 выпусков, причем амплитуда максимальных колебаний не превышает полфигуры. Инвесторы ушли в отпуска.


В очередной раз отметим значительный наклон отечественной суверенной кривой: спред в доходности между выпусками с погашениями в 2023 и 2042 гг. достигает 200 б. п.


Инвестиционные идеи (зарубежные выпуски). На фоне штурмующих 18-месячные максимумы цен на медь, мы решили обратить внимание на одного из крупнейших ее производителей – компанию Freeport-McMoRan Inc. Как видно на графике ниже, капитализация компании полностью восстановилась от последствий текущего кризиса. Свою роль в этом сыграло и то, что компания является производителем золота, которое также находится в большом фаворе у инвесторов в последнее время.


Прекрасно себя чувствует и выпуск компании с погашением в 2034 г., который в 2019 г. входил в наш портфель Рантье-Global. Как видно на графике выше, он не только восстановился до уровней, предшествовавших мартовскому обвалу, но и обгоняет в своей динамике индекс LF98TRUU, отслеживающий международные высокодоходные долларовые корпоративные еврооблигации. Впрочем, определенный потенциал для ценового роста выпуска все еще остается с точки зрения величины его кредитного спреда, который сейчас на 90 б. п. превышает свои уровни конца февраля.


На прошлой неделе эмитент разместил два выпуска – с погашениями в 2028 и 2030 гг. Для снижения дюрации мы рекомендуем переложиться из выпуска FCX 2034 (дюрация 10 лет, z-спред 413 б. п.) в выпуск с погашением в 2028 г. (дюрация 5,4 года, z-спред 375 б. п.).




Российский валютный рынок



Коренев Алексей, ГК "ФИНАМ" (аналитик отдела анализа акций)

Курс $
Курс EUR

Откровенно слабые аукционы Минфина по размещению новых ОФЗ в предыдущие три недели и опасения инвесторов, что экономика России будет выходить из кризиса заметно дольше, чем предполагалось, не дает отечественной валюте расти даже в периоды, когда стоимость энергоносителей идет вверх. Сыграло свою роль и снижение объемов валютных интервенций Центробанка почти в два раза: с 8 июля по 6 августа ЦБ в интересах Минфина реализует на рынке валюту из ФНБ на сумму 125,6 млрд рублей против 191 млрд рублей месяцем ранее. То есть ежедневный объем продаж валюты предполагается на уровне 5,7 млрд рублей.

В итоге рубль в течение всей прошедшей недели пусть и не слишком быстро, но ослабевал по отношению к основным мировым валютам. Если в прошлую пятницу доллар стоил 70,912 рублей, то в эту он подорожал уже до 71,877 рубля (+1,35%).

Пара доллар/рубль


События дня на 20 июля 2020 г.


 
Заседание совета директоров "Татнефти"
 
Заседание совета директоров "Норникеля"
 
Закрытие реестра акционеров "Сургутнефтегаза" для получения дивидендов



Вебинары

09:30-10:00



Бровкин Михаил
 

Рынок фьючерсов РФ Бесплатно

"Срочный" взгляд на рынок с Михаилом Бровкиным

 
 

09:30-10:00



 Аналитическая синергия: Солабуто и Афанасьева
 

Рынок акций РФ 6900 

Предторговый брифинг

 
 

10:00-11:00



Солабуто Николай
 

Рынок акций РФ 6900 

Утренний брифинг

 
 

11:00-13:00



Солабуто Николай
 

Рынок акций РФ 2900 

Online - курс «Начинaющий»: День 1

Введение в фондовый рынок:

  • Цели и задачи учебного курса
  • Структура российского фондового рынка
  • Различные категории инвесторов
  • Работа на росте и падении
  • Как торговать на бирже через «ФИНАМ»
  •  
     
    Все вебинары


    Хотите всегда и везде быть в курсе событий? Но у вас нет времени на поиск информации? Подпишитесь на рассылку «Утреннего обзора» и получайте только актуальную информацию в удобном виде! Подписаться