Меню

 
 
facebook
вконтакте

В акциях "Газпрома" нет явной перепроданности

Мы подготовили технический анализ и прогноз по ключевым инструментам на две–три недели. Наша стратегия базируется на том, что спрос на риск будет восстанавливаться, после того как глобальная капитализация фондового рынка упала на $1,5 трлн.

Поскольку США и Китай продолжат переговоры, введение новых пошлин, намеченное на 1 сентября, будет отложено. В этих условиях мы рекомендуем сокращать хедж (золото) и увеличивать долю рисковых активов. Доходность КО США опустилась до трехлетнего минимума – 1,7%. Уже порядка $15 трлн облигаций в валюте торгуются с отрицательной доходностью – это 28% всего рынка инструментов с фиксированной доходностью.

Актуальные идеи на пару недель:

S&P 500 в понедельник, 5 августа, пробил ключевой технический уровень поддержки – 2 869 п. (уровень Фибоначчи – 23,6%), следующий уровень 2 790 п. (200-дневная скользящая средняя). Мы считаем, что рынок перепродан, исходя из показателя RSI 14 дней, и после пробития 28 б.п. ожидается отскок, как это уже неоднократно случалось, в частности в конце декабря 2018 г. и в мае 2019 г. Ближайшие уровни сопротивления – 2 869 п. и 2 900 п.

Стоимость Brent вчера приблизилась к отметке $59,95/барр. (уровень Фибоначчи – 23,6%), следующий уровень – $55/барр. Мы считаем, что рынок перепродан, исходя из показателя RSI 14 дней, и после пробития 36 б.п. ожидается отскок. Ближайшие уровни сопротивления – $63,61 и $63,99/барр.

МосБиржа вчера протестировал ключевой технический уровень поддержки – 2 645 п. (100-дневная скользящая средняя), следующие уровни поддержки – 2 700 п. (уровень Фибоначчи – 23,6%) и 2 739 п. (50-тидневная скользящая средняя).

Текущий уровень поддержки – 2 645 п. (100-дневная скользящая средняя). Мы считаем, что рынок перепродан, исходя из показателя RSI 14 дней, и после пробития 35 б.п. начался отскок, который мы сейчас и наблюдаем.

Пара USD/RUB вчера протестировал ключевые технические уровни сопротивления – 65,36 (200-дневная скользящая средняя) и 65,38 (уровень Фибоначчи – 38,2%). Мы считаем, что рынок перепродан, и ожидаем снижения до 64,25 (100-дневная скользящая средняя) и 64,38 (50-тидневная скользящая средняя).

В текущих ценах "Газпрома" явной перепроданности нет, как это видно из индикатора RSI, который находится немногим ниже 50 б.п. Следовательно, потенциал роста ограничен. Текущий ключевой уровень поддержки – 214 руб. (уровень Фибоначчи – 38,2%). Ближайшие уровни сопротивления – 225 руб. и 230 руб. (уровень Фибоначчи – 38,2%), далее 231,8 руб. (50-тидневная скользящая средняя). В случае возвращения оптимизма на рынок возможно движение к 240 руб. (максимум конца июля 2019 г.).

Ключевые уровни поддержки для "Сбербанка" – 222,5 руб. (уровень Фибоначчи – 38,2%) и 224 руб. После пробития 220 руб. RSI 14 дней опустился до минимума за несколько лет. Мы считаем, что акции перепроданы и продолжат расти вместе с рублем, риск новых санкций ограничен до конца года и нейтрален для рынка.

Ближайшие уровни сопротивления – 225 руб. и 231,6 руб. (100-дневная скользящая средняя).

Подпишитесь на нашу рассылку, и каждое утро в вашем почтовом ящике будет актуальная информация по всем рынкам.

Луцко Искандер
Луцко Искандер
главный инвестиционный стратег
ITI Capital
участник рейтинга
и оцените материал  
4 пользователя оценили материал на 4.
06.08 19:01
Новости компаний: "СИБУР" может выплатить дивиденды за 1 полугодие в размере 7,7 рубля на акцию
Внеочередное собрание акционеров, на котором должно быть утверждено данное решение, пройдет 6 сентября 2019 года в заочной форме  Подробнее >>
06.08 19:04
кармапа-18:
"Не долго музыка играла":Совладелец «Уралкалия» объявил о принудительном выкупе акций
 

Прогнозы «Ленты Финама»

 
Делайте прогнозы, набирайте баллы, участвуйте в конкурсах и получайте призы.
Курс доллара к рублю
на 28 февраля
Сбербанк АО
на 17 апреля
Россия на ЧЕ по футболу
на 12 июля